El sector energético en Nigeria está dominado actualmente por la Empresa de Servicios Públicos PHCN, la cual se disgrega en 18 compañías (6 de generación, 11 de distribución y 1 de transmisión) de acuerdo al Acto EPSR de 2005. Tanto las 6 generadoras como las 11 distribuidoras tienen programada su privatización, mientras que la compañía de transmisión permanece como una empresa pública, operada por el sector privado con un contrato de operación.

En su esfuerzo por dotar a la industria de distribución eléctrica nigeriana de una política de precios viable y sólida, la Comisión decidió introducir la MYTO para la estructura tarifaria. Para determinar esta tarifa, MYTO aplicó un enfoque de pilares.

El objetivo último fue dotar a la industria de una estructura de precios estable, reflejar los costes y asegurar una recuperación de la inversión para la industria.